【导 读】

在家庭财富管理过程中，家庭所处生命周期是家庭理财规划的重要考虑因素，这些会直接影响到家庭收支状况、风险承受能力、家庭责任及投资期限等其他因素的变化，进而影响到该阶段的家庭理财需求与特征。

人既是生产者，又是消费者。可是我们作为消费者的时长远远超过作为生产者的时长，因此我们会面临这么一个问题：如何利用有限的劳动收入来满足家庭整个生命周期的消费需求。

解决该问题的方式就是进行科学化、系统化的家庭财富管理，从而将有限的劳动收入转化为可持续性的资产性收入。具体来说，家庭财富管理就是指根据家庭风险偏好、财务状况以及短中长期的财富管理目标，将家庭财产进行合理地配置，管理好整个家庭生命周期中的流动性，以实现家庭财产的有效利用，满足人生各阶段的消费需求。

家庭周期识别

在家庭财富管理过程中，家庭所处生命周期是家庭理财规划的重要考虑因素，这些会直接影响到家庭收支状况、风险承受能力、家庭责任及投资期限等其他因素的变化，进而影响到该阶段的家庭理财需求与特征。

一般来说，家庭生命周期分为五个阶段：单身期、家庭形成期、家庭成长期、家庭成熟期及退休期。

单身期

在这个时期，个人财务支出主要是日常性花销。个人正处于专心搭建事业基础，收入较低但增长速度较快的状态，无需承担家庭责任，所以说在该阶段，家庭财富管理的主要内容是积累组建家庭资金和创业资金为主，保险保障需求较低。

家庭形成期‍

在家庭形成期中，已有一定的家庭财产，收入水平有所提高。但是财富支出有了断崖式增长。此时开始考虑购房、家庭建设等大额支出的筹备，同时需要个人必须承担一定的家庭责任，所以在该阶段需要寻求稳健的投资渠道及建立基础的家庭保险保障。

家庭成长期‍

家庭成长期中，财务支出相比形成期，保持持平。但是，在收入水平中有了稳定增长，家庭财富积累成长迅速，此时，伴随着孩子的出生，不仅要承担家庭医疗保健、购房、购车的还贷等支出，更要考虑未来子女教育金及养老金的筹备。

这阶段，周期由4-5年转化到15-20年时间，因此，在做家庭资产配置中，可以将部分资金投资于期限较长的资产，类固收等都是不错的选择，这样配置既能将投资过程中的风险有效的控制，又能使手中闲置的资产价值通过时间周期得到有效提升，从而获取长期稳健的累计投资收益；同时由于该阶段承担较高的家庭责任，所以家庭具备较高的保险保障需求，保险是必不可少的资产配置工具。

家庭成熟期

在家庭成熟期中，个人收入水平稳定，并且处于较高水平位置，资产配置目标由增值保险转换为以家庭财产与养老金的保值增值为主，并且，子女财务支出由他们自己处理，自己离退休尚有一些时限，因此，要通过稳健的投资渠道，为子女积累创业资金、婚嫁基金和个人的养老金、医疗保健等费用。

退休期‍

在退休期中，家庭收入已无固定来源，家庭财产开始逐渐减少，这个阶段财富管理首要目标是保障家庭财产安全，合理安排各项开支，保证退休后的医疗费用、保健费用和各项生活费用，确保养老生活品质。

在明确不同的家庭周期的家庭财富管理需求和特征之后，就需要将家庭财产进行合理地配置，选择适合的资产类型及投资品种。

家庭财富管理不是单纯地将资金投资于某款或某种单一的理财工具，而是既要考虑宏观方面的长期性配置，又要考虑微观的短期收益；要做到进可攻，退可守，所以在过程中还需要借助专业人士来管理自己的财富。